BVI Fond
Britské Panenské ostrovy jsou druhou největší offshore jurisdikcí pro zakládání hedge fondů. V rámci zákona o cenných papírech a investiční činnosti z roku 2010 (SIBA) nabízí Britské Panenské ostrovy pevnou právní platformu pro zakládání fondů, jsou čelním představitelem účinné regulace finančních prostředků a subjektů vykonávajících investiční činnost. S anglickým právním systémem a díky rychlému soudnictví v rámci obchodních sporů jsou Britské Panenské ostrovy považovány za vhodnou jurisdikci pro tvorbu fondu s nízkými náklady.
Otevřené fondy mohou být vytvořeny buď jako společnosti, partnerství či podílové fondy a musí být uznány nebo registrovány Komisí pro finanční služby Britských Panenských ostrovů jako fondy soukromé, profesionální či veřejné. Uzavřené fondy jsou osvobozeny od nutnosti registrace u SIBA.
Výhody BVI hedgového fondu:
- Rychlost a jednoduchost založení entity na Britských Panenských ostrovech
- Relativně nízké náklady, a to zejména v souvislosti s vládními poplatky
- Flexibilní a praktické obchodní zákony
- jednoduchý a účinný insolvenční zákon
- Silná a seriózní compliance kultura
- Anglo-americký právní systém, ustálené soudnictví a absence politických nebo státních zájmů
- Profesionální infrastruktura a reputace. Britské Panenské ostrovy je dobře známé pro ustálenost a značnou kapacitu tamního sektoru finančních služeb
- Dodržování mezinárodního boje proti praní špinavých peněz, proti financování terorismu a dalších finančních regulačních norem
- Značný počet dohod o výměně informací v daňových záležitostech a mezinárodní OECD status (BVI jsou na tzv. „bílém seznamu“)
- daňová neutralita
- Poskytovatelé služeb (investiční manažeři, poradci, makléři, správci, auditoři atd.) mohou být obvykle kdekoliv na světě
- Žádný místní audit
Proces založení
Krok | Proces |
---|---|
I. Úvodní konzultace | Během úvodní konzultace s vedením společnosti P & H, budeme diskutovat o tématech včetně vaší strategie, ať už máte v úmyslu obchodovat likvidními či investovat do nelikvidních aktiv, o profilu cílových investorů, regulačních požadavků a dodržování týkajících se vaší zvláštní situace, počátečních a průběžných nákladech spojených s provozem fondu, strukturováním Vaší správcovské společnosti a všech ostatních relevantních úvah a záležitostí. |
II. Dotazník pro založení fondu | Během procesu založení fondu Vás požádáme o hodnocení a vyplnění našeho dotazníku pro založení fondu. Dotazník společně detailně zkontrolujeme a poradíme Vám v klíčových záležitostech týkajících se založení fondu. |
III. Struktura fondu | Společně s Vámi posoudíme nejoptimálnější strukturu vhodnou pro Vámi zamýšlenou investiční strategii, trh, daňovou pozici investora a další záležitosti. Následně pečlivě vyhodnotíme příslušnou jurisdikci pro určení struktury. |
IV. Představení poskytovatelům služeb | Aby byl fond žádaný, měl by mít před přijetím externích investorů svého makléře, správce a auditora. Pomocí našich obchodních kontaktů Vám poskytneme velký výběr funkcionářů nezbytných pro dokončení struktury. |
V. Příprava fondu a správcovská společnost | Provozní smlouvy a stanovy Nehledě na typ struktury bude připraveno memorandum o soukromé investici (nebo stanovy) a bude poskytnuto všem investorům společně s trvalou plnou mocí a smlouvou o úpisu akcií. |
VI. Žádost o povolení | Jakmile připravíme všechny nezbytné dokumenty a shromáždíme všechny funkcionáře, připravíme žádost o povolení/oprávnění provozovat fond. |
VII. Nastavení infastruktury po získání licence | Budeme s Vámi spolupracovat tak, abychom implementovali veškerou nezbytnou odpovídající infrastrukturu, např. provozní kancelář, IT software, založení bankovního účtu atd. |
Existují tři hlavní struktury fondů:
Obchodní společnosti
Jde obvykle o obchodní společnosti s ručením omezeným, o otevřené investičních společnosti, které vydávají odkupitelné akcie. Společnost s ručením omezeným je široce používána pro hedgeové fondy.
Mezinárodní omezené partnerství
Mezinárodní omezené partnerství se obvykle používá v uzavřených strukturách a pro hlavní fondy.
Podílové fondy
Podílový fond je také používán v rámci Britských Panenských ostrovů a v zásadě se odvíjí z anglického svěřeneckého práva, kdy jsou podílové fondy zřízeny podle svěřenecké listiny, což dává podílníkům nerozdělenou účast na svěřeném majetku. Podílové fondy jsou často používány namísto společností, také pro investory v jurisdikcích, kde je účast v podílovém fondu je přijatelnější nebo vice atraktivní.